芝加哥Blue Line Futures首席市场策略师Phillip Streible由于美元和收益率的下降，特别是美联储主席鲍威尔表示，75个基点的加息并不常见。如果通胀趋于平缓，美联储可能不需要如此激进地加息。
本交易日将迎来美国首次失业救济金数量的变化，投资者需要关注英国央行的利率决议和俄罗斯和乌克兰的情况，投资者也需要关注美联储和鲍威尔的进一步解释。
利多一:美联储加息75个基点，鲍威尔淡化7月加息75个基点
美联储周三将基准利率提高75个基点，这是自1994年以来最大的。主席鲍威尔表示，美联储下个月可能会大幅加息以控制通胀。
美联储对通货膨胀的反应受到了外界的批评，没想到通货膨胀率会达到40年来的最高水平，然后批评反应太慢。鲍威尔主席和其他官员周三宣布将联邦基金的目标利率范围提高到1.5%-1.75%。
鲍威尔在新闻发布会上说：我不认为这种利率上升是正常的，下一次会议的利率可能不是50或75个基点。我们将根据每次会议的具体情况做出决定。
点阵图显示，美联储官员预计基准利率将在今年年底前上升至3.2023年底达到34%.8%。
由于投资者认为美联储排除了持续大幅提高利率的可能性，鲍威尔对75个基点的评论不会是正常的，因此受到金融市场的欢迎。
然而，即便如此，周三的利率决定仍然比鲍威尔之前暗示的50个基点更强大。鲍威尔说，改变主意的原因是数据显示通胀和通胀预期上升。
6月初，密歇根大学发布的消费者信心调查显示，消费者的通货膨胀预期进一步上升。受访者预计明年通胀率将达到5.4%，达到1981年以来的最高水平，人们对长期通胀率的预期也有所上升。
鲍威尔说，6月份消费者信心的初始值令人震惊，我们也注意到了。除了5月份，今天决定加息75个基点的原因CPI除了预期之外，另一个因素是消费者的通胀预期。
根据点阵图，官员们预测基准利率将在今年年底上升到3.4%意味着今年需要加息175个基点。他们的预测中值是利率中值将在2023年达到3.五名官员预计，8%的峰值利率将超过4%； 3月份的预测中值是今年联邦基金利率上升到1.9%，明年达到2.8%。在利率声明公布之前，期货市场交易员押注的峰值利率约为4%。
美联储重申，每月收缩475亿美元，9月扩大到950亿美元。
彭博经济学家Anna Wong指出货币政策声明中最重要的变化之一是消除‘委员会预计通胀率将回到2%的目标’的措辞FOMC认为物价压力会持续存在，而且他们对通胀预期可能失控变得更为警惕。”
会议声明显示，联邦公开市场委员会(FOMC)预计目标利率区间将继续上升，委员会将坚定致力于将通胀率提升到2%。
美联储官员还将经济前景从3月份预测的软着陆调整为更颠簸的着陆，凸显了鲍威尔面临的艰巨任务。
鲍威尔说：我们希望看到需求降温。目前，需求仍然很热。我们希望劳动力市场在供需平衡方面能够达到更好的状态。在看到有效证据证明通胀率下降之前，我们不会轻易赢。
鲍威尔否认了美联储试图诱发经济衰退的猜测，称没有迹象表明经济普遍放缓，他向美国人保证高利率是可以承受的。美国经济似乎处于强劲状态，可以充分应对利率上升的影响。
美国商务部4月份公布的个人支出消费价格指数(PCE)同比上涨6.3%接近40年高点，美联储设定的增长目标为2%。根据点阵图，美联储官员目前预计PCE今年增长5.2%高于3月份预期的4%.3%。
他们最新预测今年GDP增长率将放缓至1.7%，3月份估计为2.8%；他们对2024年底失业率的估计为3.6%上调至4.1%。
堪萨斯城联储行长Esther George她希望只加息50个基点。鲍威尔下周将出席国会两院听证会，预计会因美联储的表现而受到议员的质疑。
利多二:美元冲高后大幅下跌
美元兑一篮子货币性措施对抗通胀之前，美元兑一篮子货币周三涨跌，将利率提高了75个基点， 美元指数一度刷新近20年至105点.80.然而，美联储预计未来几个月经济将放缓，失业率将上升。美联储主席淡化了7月份加息75个基点的预期，使美元从涨跌，最终报告104.86，跌幅约0.57%。
Western Union Business Solutions高级市场分析师Joe Manimbo美联储决定后，美元在很大程度上屈服于买入谣言/卖出事实。
商业支付公司Corpay首席市场策略师Karl Schamotta谈到美联储主席鲍威尔在利率决议后的新闻发布会上的讲话，他说，他预计75个基点加息并不常见，这就是美元被抛售的部分原因。
最终，鲍威尔未能比市场预期更鹰派。Schamotta说。
你开始看到美联储主席鲍威尔在重塑市场信心，他们认真对待通货膨胀，Oanda Corp.高级市场分析师Ed Moya对于风险资产和黄金来说，这有助于促进短期国债收益率下降，并导致美元走软。
德意志银行首席国际战略师Alan Ruskin今天，美联储完成了6月和7月累计加息137.5个基点( /-12).行动为5个基点的不确定性铺平了道路，市场预计这两次会议的利率将提高147个基点。这为鸽派反应提供了很好的解释，
F.L.PUTNAM INVESTMENT MANAGEMENT首席市场策略师Ellen Hazen指出人们正在分析声明和经济预测摘要(SEP)，并解释，但总的来说并不奇怪。我认为，从SEP更大的信息是，他们实现软着陆的跑道变得更短、更窄，这意味着他们预计通胀将上升，失业率将上升，GDP亚特兰大联储的增长将放缓，亚特兰大GDPNow模型的GDP增长预测已降至零。因此，我们是否能在不陷入经济衰退的情况下摆脱目前的困境将成问题。所有人都已经知道这一点，但现在美联储也承认了。”
Ellen Hazen最近发布的大部分数据都不如前一个月，甚至最新的零售销售也很弱，仅在过去的四个工作日里就有很多负面经济数据。
利多三:美国零售销售意外下降，消费者在40年通货膨胀高位时减少了商品支出
美国5月份零售额意外下降，当供应严重短缺时，机动车购买量减少，汽油价格创下新高，促使人们减少其他商品的支出。
商务部周三报告说，零售销售在过去五个月中首次下降，这也表明高通胀开始打击需求。此前，沃尔玛 和塔吉特等主要零售商因成本压力而降低了利润预测。
尽管如此，疲软的零售并没有改变美联储激进收紧政策的道路，美联储已经下定决心让通胀回到2%。
BMO Capital Markets高级经济学家Sal Guatieri虽然高个人储蓄和强劲的就业和工资增长有帮助，但消费者面临着40年来通货膨胀、贷款成本快速上升和熊市的严峻挑战。美联储将需要看到国内需求，甚至劳动力市场，在一段时间内继续疲软，以放松通货膨胀。
5月份零售销售额下降00.3%。接受调查的经济学家预计增长0.2%，经济学家的具体预测不同，低至1.1%，高至0.5%。4月份的数据被修正为增长0.7%，前值为0.9%。
零售主要是商品，没有通胀调整。5月份零售销售同比增长8%.1%远高于疫情前的趋势，这有助于大量储蓄和劳动力市场紧张带来的工资上涨。
由于汽车销售的减少，零售销售环比下降。5月份汽车销量下降3次.5%，过去一年最大降幅，4月份增长1%.8%。中国的感染清零政策加剧了全球半导体供应短缺。
扣除汽油后，5月份零售额下降0.7%。美国零售商联合会表示，疲软的销售数据显示，白宫需要取消对中国商品的关税。
纽约美联储的一份报告还突出了经济疲软，显示纽约6月份的制造业活动仍然疲软，一年多来积压订单首次下降。另一份报告显示，6月份美国独栋住宅建筑商的信心下降到两年来的最低水平。
利多四:乌克兰无视北顿涅茨克的最后通牒，敦促西方加快武器交付
乌克兰周三忽略了俄罗斯要求东部城市北顿涅茨克投降的最后通牒，美国宣布为基辅提供更多武器，但基辅警告交付时间过长。
北顿涅茨克现在基本上已经成为废墟，城市的战斗已经成为战争的焦点。俄罗斯告诉乌克兰军队躲在一家化工厂，从周三早上开始放下武器。
乌克兰说，有500多名平民，包括40名儿童和士兵留在一起Azot化工厂内，躲避俄罗斯持续数周的轰炸。该地区由俄罗斯支持的分离主义分子说，里面可能有多达1,200名平民。
北顿涅茨克市长Oleksandr Stryuk俄罗斯军队正试图从几个方向冲进城市，但乌克兰人继续保卫它，并没有完全被切断，尽管其所有桥梁都被摧毁。
他告诉乌克兰电视台：情况非常困难，但非常稳定，他说，逃跑路线非常危险，但仍然存在。有提到俄罗斯的最后通牒。
莫斯科说，它已经在周三开放了Azot化工厂的人道主义走廊允许平民撤离俄罗斯控制的地区。它指责乌克兰军队扰乱了这一计划，并使用平民作为人肉盾牌，基辅否认了这一点。
俄罗斯国防部在一份声明中说：除了基辅当局自己的原则决定外，平民离开没有障碍...。路透社无法核实这一说法。
北约国防部长在布鲁塞尔召开会议，讨论他们的下一步行动。美国国防部长奥斯汀在讲话中说，战争正处于关键时刻。在会谈开始时，他说：我们不能放松，我们不能失去动力。否则，成本太高了。
北约秘书长史托腾伯格说，北约非常重视加强对乌克兰的支持。
美国总统拜登随后宣布，反舰火箭系统、炮兵火箭和榴弹炮弹等乌克兰新武器援助价值10亿美元。
拜登周三打电话给乌克兰总统泽连斯基，并宣布向乌克兰提供额外的2.人道主义援助25亿美元。
当俄罗斯总统普京试图完全控制顿巴斯和乌克兰南部的大地区时，基辅恳求西方更快、更频繁地交付武器。
后市前瞻
知名财经网站FXStreet分析师Sagar Dua尽管美联储加息75个基点，但金价仍高于1830美元/盎司。 美元指数心理支撑位已跌破105.00，并下滑至104.60附近。 美元指数和美债收益率的大幅下跌支撑金价。
Dua金价此前曾测试过200周期指数移动平均线(EMA)1839.18美元/盎司。目前多头瞄准这个水平，如果能成功征服这个水平，会进一步推动金价走强。
GraniteShares投资组合经理Jeff Klearman提到通货膨胀预期是影响黄金价格的主要力量，尽管美联储提高了利率3码，但通货膨胀预期的不确定性占了上风。 随着利率的上升，投资者对经济衰退和股价下跌的担忧增加，两者都将支持金价。
GoldSeek.com首席执行官Peter Spina据说黄金从目前价格下跌的空间有限，目前正在以2000美元的价格建立一个强劲的底部。他预测，黄金将在第三季度或第四季度挑战2000美元。Spina继续补充说：世界各地的央行都无法抑制通货膨胀，也不会伤害经济。风险和恐惧正在上升，我们面临的各种问题都能使黄金受益。
法国兴业银行表示，通货膨胀仍将居高不下。预期已从6开始.6%上调至7.6%。此外，美联储预计不会继续加息，这为黄金创造了一个完美的实际负利率组合。预计2022年第三季度美国10年期名义利率平均为3.因此，短期内实际利率应保持在严重负水平。
法国工业银行表示，俄罗斯入侵乌克兰造成的地缘政治不确定性将继续支持黄金的避险吸引力，因为实际利率仍为负值。最后，法国银行还认为，股市波动的加剧将推动贵金属价格全年上涨。
北京时间09:40， 现货黄金现报1831.36美元/盎司。
